Облік і аналіз грошового потоку від основної виробничої діяльності компанії
Облік і аналіз грошового потоку від основної виробничої діяльності компанії дозволяє скласти досить повне уявлення про кошти, отриманих компанією в результаті основної виробничої діяльності, у тому числі чистий дохід, амортизаційне списання та фізичний або моральний знос, зміни в рахунках до отримання, в товарно- матеріальних запасах, а також в інших поточних боргових зобов'язаннях і поточних активах. Детальніше про ці рахунки поговоримо в розділі "Вивчення балансового звіту".
Обчислення грошового потоку від основної виробничої діяльності компанії включає поправки в чистий дохід, що вносяться шляхом додавання елементів, які фактично не представляли собою грошові витрати, а були потрібні, швидше, з метою звітності. Одним з таких елементів є фізичний або моральний знос. Аналогічно виконується віднімання елементів витрат або доходів, які були включені у звіт, однак на момент складання звіту фактично ще не були здійснені. Наприклад, зміни в рахунках до отримання віднімаються, оскільки в цьому випадку мова йде про гроші, які на момент складання звіту фактично ще не були отримані. І навпаки, зміни в рахунках до оплати являють собою фактично ще не виконані платежі, і тому відповідні суми ще знаходяться у компанії.
Висновок: цей розділ звіту про грошові потоки компанії відображає фактичний чистий грошовий потік від основної виробничої діяльності компанії. У табл. 6.10 представлено порівняння грошових потоків від основної виробничої діяльності для компаній Ноті Depot і Lowe '.
Аналізуючи дані, наведені в табл. 6.10, можна помітити, що грошова позиція компанії Lowe 'неухильно поліпшується, тоді як грошова позиція компанії Ноті Depot в період 2002-2003 рр. кілька погіршується. Якщо ви роздумуєте про покупку акцій компанії Ноті Depot, тоді вам слід більш уважно придивитися до змін грошового потоку від основної виробничої діяльності і спробувати зрозуміти, чому у цієї компанії відбулося зниження грошового потоку в період між 2002 і 2003 рр.
Біржові котирування з затримкою і 100 корисних порад
